02
SEP 2016
Logo Software Investment S.A. achiziționează acțiunile TotalSoft în valoare de peste 30 milioane € cu o valoare a capitalurilor proprii de 30,25 milioane Euro. TotalSoft a avut un EBITDA de 3,48 milioane € în 2015 și se estimează ca va avea un EBITDA de 4,3 milioane € în anul 2016.
Liviu Dragăn, fondatorul companiei TotalSoft va rămâne în continuare la conducerea companiei în calitate de CEO.
Logo Software Investment S.A. este cea mai mare companie furnizor independent de software din Turcia.
Acordul fără caracter obligatoriu semnat între TotalSoft S.A. și Ferabosco Investments Limited și Fondul de Sud-Est LP în data de 4 aprilie 2016 pentru luarea în considerare a unei achiziții de acțiuni la TotalSoft S.A. în România a fost încheiat cu succes. Logo Software Investment S.A.- filială a Logo Yazılım Sanayi ve Ticaret A.Ş. va achiziționa 100% din acțiunile TotalSoft pentru o valoare a întreprinderii de 30 milioane € și o valoare a capitalurilor proprii de 30,25 milioane €. TotalSoft a avut un EBITDA de 3,48 milioane € în 2015 și se estimează că va avea la un EBITDA de 4,3 milioane € în 2016, ceea ce se traduce printr-un multiplu de EBITDA de 8,6x, pe baza rezultatelor din 2015 și un multiplu estimat de EBITDA de 7,0x pe baza nivelului de EBITDA 2016. Achiziția va fi finanțată în lichidități (57%) și finanțare bancară (43%).
Piața EAS din România promite o creștere anuală de peste 9% a ratei de creștere medii anuale (CAGR) în EURO în următorii 5 ani. TotalSoft, cu portofoliul de clienți la nivel de întreprindere, este lider de piață fiind una dintre puținele companii care oferă servicii end to end. Compania deține business la nivel internațional în creștere, vânzările internaționale alcătuind 24% din totalul vânzărilor în 2015.
TotalSoft a raportat venituri de 21,3 milioane € și un EBITDA de 3,48 milioane € în 2015. În primele 6 luni ale anului 2016 TotalSoft a realizat venituri de 10,65 milioane € și EBITDA de 1,97 milioane €.
Achiziția TotalSoft va permite o creștere a Logo pe piețele internaționale și obținerea unei poziții competitive pe verticale specializate, cum ar fi servicii financiare, leasing, medical și agricultură, în condițiile oportunităților oferite de expertiza avansată a echipei de cercetare și dezvoltare din România și a transferului de know-how din partea Logo pe zona IMM-urilor.
Datorită sinergiior prevalente în perioada urmatoare se preconizează că operațiunile ambelor companii vor crește într-un ritm accelerat.
Clearwater și Allen & Overy au fost consultanții vânzătorului, iar Eversheds și Kolcuoglu au fost consultanții achizitorului.
Liviu Dragăn, fondatorul companiei TotalSoft va rămâne în continuare la conducerea companiei în calitate de CEO.
Logo Software Investment S.A. este cea mai mare companie furnizor independent de software din Turcia.
Acordul fără caracter obligatoriu semnat între TotalSoft S.A. și Ferabosco Investments Limited și Fondul de Sud-Est LP în data de 4 aprilie 2016 pentru luarea în considerare a unei achiziții de acțiuni la TotalSoft S.A. în România a fost încheiat cu succes. Logo Software Investment S.A.- filială a Logo Yazılım Sanayi ve Ticaret A.Ş. va achiziționa 100% din acțiunile TotalSoft pentru o valoare a întreprinderii de 30 milioane € și o valoare a capitalurilor proprii de 30,25 milioane €. TotalSoft a avut un EBITDA de 3,48 milioane € în 2015 și se estimează că va avea la un EBITDA de 4,3 milioane € în 2016, ceea ce se traduce printr-un multiplu de EBITDA de 8,6x, pe baza rezultatelor din 2015 și un multiplu estimat de EBITDA de 7,0x pe baza nivelului de EBITDA 2016. Achiziția va fi finanțată în lichidități (57%) și finanțare bancară (43%).
Piața EAS din România promite o creștere anuală de peste 9% a ratei de creștere medii anuale (CAGR) în EURO în următorii 5 ani. TotalSoft, cu portofoliul de clienți la nivel de întreprindere, este lider de piață fiind una dintre puținele companii care oferă servicii end to end. Compania deține business la nivel internațional în creștere, vânzările internaționale alcătuind 24% din totalul vânzărilor în 2015.
TotalSoft a raportat venituri de 21,3 milioane € și un EBITDA de 3,48 milioane € în 2015. În primele 6 luni ale anului 2016 TotalSoft a realizat venituri de 10,65 milioane € și EBITDA de 1,97 milioane €.
Achiziția TotalSoft va permite o creștere a Logo pe piețele internaționale și obținerea unei poziții competitive pe verticale specializate, cum ar fi servicii financiare, leasing, medical și agricultură, în condițiile oportunităților oferite de expertiza avansată a echipei de cercetare și dezvoltare din România și a transferului de know-how din partea Logo pe zona IMM-urilor.
Datorită sinergiior prevalente în perioada urmatoare se preconizează că operațiunile ambelor companii vor crește într-un ritm accelerat.
Clearwater și Allen & Overy au fost consultanții vânzătorului, iar Eversheds și Kolcuoglu au fost consultanții achizitorului.